Что такое факторинг простыми словами, виды и схемы факторинга + топ10 банков для оформления услуги

Дисконтирование дебиторской задолженности

Не следует путать факторинг без права регресса с предоставлением кредита . Когда кредитор принимает решение о продлении кредита в компании на основе активов , денежных средств , а также кредитной истории заемщика должен признать ответственность кредитору, а кредитор признает обещание заемщика погасить задолженность в кредит в качестве актива. Факторинг без права регресса — это продажа финансового актива ( дебиторской задолженности ), при которой фактор принимает на себя право собственности на актив и все связанные с ним риски , а продавец отказывается от права собственности на проданный актив . Примером факторинга является кредитная карта. Факторинг похож на кредитную карту, где банк (фактор) покупает долг клиента без обращения к продавцу; если покупатель не платит сумму продавцу, банк не может требовать деньги у продавца или торговца, так же как в этом случае банк может требовать деньги только у эмитента долга. Факторинг отличается от дисконтирования счета-фактуры, который обычно не подразумевает информирования эмитента долга об уступке долга, тогда как в случае факторинга эмитент долга обычно уведомляется так называемым факторингом с уведомлением. Еще одно различие между факторингом и дисконтированием счета-фактуры заключается в том, что в случае факторинга продавец назначает фактору всю дебиторскую задолженность определенного покупателя (-ов), тогда как при дисконтировании счета-фактуры заемщик (продавец) назначает баланс дебиторской задолженности, а не конкретные счета-фактуры. Таким образом, фактор больше касается кредитоспособности клиентов компании. Операция факторинга часто структурируется как покупка финансового актива , а именно дебиторской задолженности . Фактор отсутствия права регресса предполагает « кредитный риск », который не будет взиматься со счета исключительно из-за финансовой неспособности дебитора по счету произвести платеж. В Соединенных Штатах, если фактор не принимает на себя кредитный риск по приобретенным счетам, в большинстве случаев суд переквалифицирует сделку как обеспеченную ссуду .

Когда компания решает привязать счета-фактуры к дебиторской задолженности к принципам или брокеру, ей необходимо понимать риски и выгоды, связанные с факторингом. Сумма финансирования может варьироваться в зависимости от конкретной дебиторской задолженности, дебитора и отрасли, в которой происходит факторинг. Факторы могут ограничивать и ограничивать финансирование в таких случаях, когда должник оказывается не заслуживающим доверия, или сумма счета-фактуры представляет собой слишком большую часть годовой доход бизнеса. Еще одна проблема, вызывающая беспокойство, — это расчет стоимости факторинга счетов. Это сочетание административного сбора и процентов, полученных за сверхурочные часы, поскольку должнику требуется время, чтобы погасить первоначальный счет. Не все факторинговые компании взимают проценты за то время, которое требуется для взыскания с должника, в этом случае необходимо учитывать только административные сборы, хотя этот тип механизма сравнительно редок. В факторинговом бизнесе выделяются следующие основные отрасли:

1. Сбыт 2. Розничная торговля 3. Производство 4. Транспорт 5. Услуги 6. Строительство

Однако большинство предприятий могут успешно применять факторинг счетов к своей модели финансирования.

Налог на прибыль

К доходам в целях налогообложения прибыли относятся доходы от реализации товаров (работ, услуг) и имущественных прав, определяемые в порядке, установленном ст. 249 НК РФ, и внереализационные доходы, определяемые в порядке, установленном ст. 250 НК РФ (п. 1 ст. 248 НК РФ).

В силу пп. 2.1 п. 1 ст. 268 НК РФ при реализации имущественных прав налогоплательщик вправе уменьшить доходы от таких операций на цену приобретения данных имущественных прав и на сумму расходов, связанных с их приобретением и реализацией (если иное не предусмотрено п. 10 ст. 309.1 или п. 2.2 ст. 277 НК РФ).

При реализации права требования долга налоговая база определяется с учетом положений, установленных ст. 279 НК РФ (абзац четвертый пп. 2.1 п. 1 ст. 268 НК РФ).

Если разница между доходом от реализации права требования и стоимостью реализованных товаров (работ, услуг) отрицательная, то она учитывается в специальном порядке (пп. 7 п. 2 ст. 265, п. 1, 2 ст. 279 НК РФ):

Финансирование по договору факторинга в налоговой декларации следует отражать в таком же порядке, что и при уступке права требования по договору цессии (письмо Минфина России от 04.03.2013 N 03-03-06/1/6366).

При этом операции по уступке права требования долга после наступления срока платежа отражению в Приложении 3 к Листу 02 налоговой декларации по налогу на прибыль (форма, формат и порядок заполнения которой утверждены приказом ФНС России от 23.09.2019 N ММВ-7-3/475@) не подлежат. Выручка от реализации права требования долга после наступления срока платежа отражается по строке 013 Приложения 1 к Листу 02, а стоимость реализованного товара (работ, услуг) — по строке 059 Приложения 2 к Листу 02 декларации. Таким образом, доходы и расходы от уступки права требования долга после наступления срока платежа учитываются для целей налогообложения независимо от полученного финансового результата. При этом отражать убыток (отрицательную разницу между доходом от реализации права требования долга и стоимостью реализованного товара (работ, услуг)) обособленно по строке 300 Приложения 2 к Листу 02 налоговой декларации не требуется (смотрите письмо ФНС России от 25.06.2015 N ГД-4-3/11053).

В случае уступки права требования до наступления платежа выручка от реализации права требования с учетом особенностей ст. 279 НК РФ отражается согласно п. 8.2 порядка заполнения декларации по строкам 100-150 Приложения 3 к Листу 02.

При этом сумма финансирования отражается по строке 100 (соответственно, по строке 340) Приложения 3 к Листу 02 декларации. Данные строки 340 переносятся в строку 030 Приложения 1 к Листу 02, которая впоследствии сформирует итоговую сумму доходов организации от реализации (строка 040 приложения 1 к Листу 02). Таким образом, выручка от уступки права требования войдет в состав доходов от реализации в целом.

Стоимость уступленного требования отражается по строке 120 (соответственно, по строке 350) Приложения 3 к Листу 02. Данные строки 350 переносятся в строку 080 Приложения 2 к Листу 02. Эта строка формирует итоговую сумму расходов организации (строка 130 Приложения 2 к Листу 02), которая будет отражена по строке 030 Листа 02 декларации.

Таким образом, стоимость реализованного права требования войдет в состав расходов по организации в целом.

Сумма убытка, учитываемая при налогообложении (не превышающая предельную величину), указывается в строке 140 Приложения 3 к Листу 02.

Сумма убытка, превышающая предельную величину, отражается по строке 150 и включается состав строки 360 Приложения 3 к Листу 02 декларации, которая затем переносится в строку 050 Листа 02. После этого в строке 060 Листа 02 декларации будет учтена в том числе сумма, указанная по строке 140 Приложения 3 к Листу 02 декларации (п. 8.2 Порядка заполнения декларации).

Преимущества и недостатки факторинга

Факторинг, как способ компенсации дефицита оборотных средств, имеет ряд сходных черт с банковским кредитованием, хотя есть и существенные различия. У каждой из финансовых услуг есть свои плюсы и минусы.

Факторинг имеет смысл применять для финансирования торговых операций (ликвидации кассовых разрывов), а банковский кредит – для инвестиций и инноваций, то есть вложения в основные средства производства. Фактор, помимо основной своей функции, контролирует дебиторскую задолженность и берет на себя значительную часть рисков неплатежей.

Залоговое обеспечение при факторинге, в отличие от кредита, не требуется. Особенности законодательства РФ обеспечивают ряд преимуществ налогообложения (облагаемая база прибыли уменьшается на сумму факторингового вознаграждения, а при начислении НДС товары считаются отгруженными, но неоплаченными).

К другим достоинствам факторинговых отношений для поставщика относятся следующие условия:

• неограниченность суммы финансирования;
• «эластичность» финансирования, то есть его корреляция с ростом или снижением объема продаж;
• соответствие оплаты услуги сроку реального товарного кредитования;
• быстрое оформление и оплата поставки – в некоторых случаях заявка может подаваться в банк онлайн.

Преимущества покупателя:

• дополнительная возможность товарного кредитования даже если оно не предлагается поставщиком;
• возможность продления отсрочки;
• льготные цены и скидки, соответствующие предоплате;

Тем не менее у факторинга объективно есть недостатки:

1. Цена. Эффективная факторинговая ставка значительно превышает годовой процент банка.
2. Неполная сумма финансирования. Как правило, доля оплаченной части поставки не превышает 90% (обычно меньше).
3. Ограничение числа покупателей у одного продавца.

Также минусом является избирательная доступность услуги. Факторингом могут пользоваться не все предприятия. В частности, договориться с фактором вряд ли смогут фирмы:

• работающие со многими мелкими дебиторами;
• занимающиеся строительством или иной деятельностью, связанной с субподрядами;
• продающие продукцию с последующим обслуживанием;
• выставляющие счета на авансовые платежи.

Кроме этого, услуга факторинга, в отличие от банковского кредита, недоступна физическим лицам.

Опубликовано:

Добавить комментарий

Вам понравится

Плюсы и минусы факторинга

Преимущества привлечения фактора (или нескольких факторов):

1. Возможность проводить сделки без внесения залога. Всё, что требуется от потребителя, чтобы получить товар, — внести 10-30% от его стоимости на счёт продавца. В дальнейшем он возвращает финансовому агенту ранее предоставленную им сумму: остальные 70–90% плюс, в зависимости от условий договора, процент за услуги.
2. Простые условия получения услуги. Поскольку возврат средств финансовому агенту гарантирует заключённый трёхсторонний договор, а при большей его предусмотрительности — и обязательства со стороны продавца, ему не приходится беспокоиться о сохранности предоставляемых денег — следовательно, и условия кредитования меняются в лучшую сторону.
3. Возможность для продавца использовать полученные от агента средства в полном объёме. Сохранять остаток на счёте, как следует при получении кредита, в этом случае необязательно.
4. Гарантии для продавца. Привлекая за небольшую плату факторинговую компанию или банк, поставщик обычно перекладывает на него не только заботы, связанные с получением денег от кредитополучателя, но и избавляется от необходимости платить налог на прибыль из собственных средств; последнее часто случается, когда продавец уже поставил товарно-материальные ценности покупателю, а тот не успевает до срока уплаты налога перевести на счёт поста кредитора требуемую сумму.
5. Сохранение нейтрального внутреннего баланса. Факторинговые услуги не относятся к сфере кредитования, а значит, никоим образом не сказываются на КИ индивидуального предпринимателя или компании.
6. Привлечение новых клиентов за счёт формирования более выгодного предложения, подразумевающего предоставление рассрочки.

Недостатки пользования факторинговыми услугами:

1. Высокие процент и комиссия. В России большинство финансовых агентов не только взимают комиссию с продавца за получение оборотных средств, но и предоставляют деньги в долг потребителю под неоправданно высокий процент — вплоть до 30% в год.
2. Невозможность сохранить коммерческую тайну. Ни один «посредник» не согласится предоставить заёмные средства, не удостоверившись в благонадёжности кредитополучателя. А значит, кредитору придётся поделиться с факторинговой компанией частью (а по факту — всей) информации о клиенте.
3. Узкая направленность. Хотя пользоваться факторингом можно при совершении любых сделок, связанных с извлечением прибыли, в отечественных условиях он применяется пока только при поставках товарно-материальных ценностей, оплачиваемых по безналичному расчёту.

Основные виды

Все факторинговые сделки делятся по нескольким критериям:

1. Разделению рисков. Сюда входит факторинг:
   1. С регрессом, когда банк не собирается брать на себя риски, связанные с невыполнением условий контракта покупателем и вся ответственность за своевременный возврат денежных средств ложится на плечи кредитора. Например, если выбран данный вид факторинга и должник не заплатит за товар/услугу в срок, то для поставщика это чревато лишением части финансирования. В данной ситуации фактор вправе потребовать от поставщика уплаты неоплаченных счетов. Регрессный факторинг почти не встречается, т. к. он считается невыгодным для продавца и в основном его используют в форс-мажорных обстоятельствах;
   2. Без регресса, когда банк-фактор принимает на себя риск неуплаты задолженности со стороны покупателя. Рассчитавшись с поставщиком по договору факторингового обслуживания, при просрочке платежа банк самостоятельно взыскивает с покупателя задолженность за товар, берёт на себя оплату судебных издержек и прочих расходов.
2. Степени информирования участников сделки. Бывает:
   1. Открытым, когда покупателя заранее уведомляют об участии третьей стороны – фактора. Данная информация отображается в документах об отгрузке. В этом случае возникшая задолженность находится в распоряжении банка и все платежи со стороны дебитора должны поступать на счёт факторинговой компании;
   2. Закрытым, когда покупатель не проинформирован о том, что к участию в сделке привлечена третья сторона. В такой ситуации поставщик получает деньги от покупателя, а затем сам перечисляет их на счёт фактора. Закрытый тип факторинга подразумевает конфиденциальную договорённость между фактором и поставщиком.
3. Типу документооборота. Различают факторинг:
   1. Традиционный, когда в сделке используется бумажный документооборот;
   2. Электронный, когда сделка заключается с использованием электронного документооборота.
4. Моменту возникновения обязательств покупателя. Этот вид факторинга делится на:
   1. Реальный, когда продавец и фактор заключают договор после поставки товара покупателю;
   2. Консенсуальный, когда заключение договора между продавцом и фактором происходит до поставки товара, т. е. только после того, как будет заключён договор между продавцом и покупателем.
5. Местонахождению участников. Договор факторинга может быть:
   1. Внутренним, когда все участники сделки зарегистрированы на территории одного государства;
   2. Внешним или международным, когда кто-либо из участников сделки является резидентом другой страны.
6. Количеству факторов, принимающих участие в сделке. К данной категории относятся следующие типы факторинга:
   1. Прямой, когда в сделке участвует один фактор;
   2. Взаимный, с участием двух факторов, где один фактор действует по поручению другого. Используется в международных сделках, когда или продавец, или покупатель является резидентом другой страны. Таким образом, местная факторинговая компания действует от имени иностранной.
7. Комплексу услуг, предоставляемых факторинговой компанией. Бывает:
   1. Узким, когда банк-фактор занимается предоставлением только основных услуг по одной сделке. К примеру, проверяет платёжеспособность покупателя, предоставляет денежные средства, консультирует;
   2. Широким или конвенционным, когда факторинговая компания осуществляет полное сопровождение дебиторской задолженности клиента: от составления и оформления всей документации до предоставления бухгалтерских услуг и страхования.

Ответственность клиента перед финансовым агентом

Пунктом 1 статьи 831 ГК РФ установлено, что если по условиям договора финансирования под уступку денежного требования финансирование клиента осуществляется путем покупки у него этого требования финансовым агентом, последний приобретает право на все суммы, которые он получит от должника во исполнение требования, а клиент не несет ответственности перед финансовым агентом за то, что полученные им суммы оказались меньше цены, за которую агент приобрел требование.

Если уступка денежного требования финансовому агенту осуществлена в целях обеспечения исполнения ему обязательства клиента и договором финансирования под уступку требования не предусмотрено иное, финансовый агент обязан представить отчет клиенту и передать ему сумму, превышающую сумму долга клиента, обеспеченную уступкой требования. Если денежные средства, полученные финансовым агентом от должника, оказались меньше суммы долга клиента финансовому агенту, обеспеченной уступкой требования, клиент остается ответственным перед финансовым агентом за остаток долга (п. 2 ст. 831 ГК РФ).

В соответствии с пунктом 3 статьи 827 ГК РФ клиент не отвечает за неисполнение или ненадлежащее исполнение должником требования, являющегося предметом уступки, в случае предъявления его финансовым агентом к исполнению, если иное не предусмотрено договором между клиентом и финансовым агентом.

ФАС Московского округа в Постановлении от 23 июля 2004 г. № КГ-А40/5427-04 применительно к пункту 3 статьи 827 ГК РФ пришел к выводу, что закон допускает возможность заключения сторонами договора факторинга соглашения об ответственности клиента за должника.

Аналогичная позиция изложена и в Постановлении ФАС Центрального округа от 26 февраля.2009 г. № Ф10-220/09, в котором суд, кроме того, разъяснил, что законодатель не ставит заключение такого соглашения в зависимость от вида заключаемого договора финансирования денежного требования.

ФАС Западно-Сибирского округа в Постановлении от 9 октября 2008 г. № Ф04-6270/2008(13495-А70-13) указал, что право сторон договора факторинга установить ответственность клиента за неисполнение или ненадлежащее исполнение должником своих обязанностей не ставится в зависимость от вида заключаемого договора и отклонил доводы о том, что норма пункта 3 статьи 827 ГК РФ дополняет положения пункта 2 статьи 831 ГК РФ, а следовательно, включение в договор факторинга, совершенного путем покупки уступаемого требования, условий об ответственности клиента за неисполнение или ненадлежащее исполнение должником своих обязанностей противоречит пункту 1 статьи 831 ГК РФ.

Аналогичную позицию ФАС Западно-Сибирского округа занял и в Постановлении от 23 сентября 2008 г. № Ф04-5751/2008(12012-А70-13), отметив, что законодатель не ставит заключение соглашения об ответственности клиента за неисполнение или ненадлежащее исполнение должником своих обязанностей (п. 3 ст. 827 ГК РФ) в зависимость от вида заключаемого договора финансирования под уступку денежного требования (обеспечительный, безоборотный или оборотный факторинг).

Виды

С правом регресса

В случае заключения этого вида договора, банк имеет требовать выплаты денежных средств с поставщика. То есть фактор берет на себя риск, того, что сумма будет неуплаченная в срок, но обязательства по их выплате остаётся на кредиторе.

Давайте рассмотрим на примере:

Компания «Ахиллес» поручается за «Лето» перед «Банком» в том, в том, что он выплатит финансовую задолженность. Это позволяет банку в случае неуплаты компанией «Лето» долга. Обратиться к «Ахиллесу». Такой метод позволяет избежать задолженности и штрафов по просрочке.

Без права регресса

Обычно банк соглашается на такой вид договора только в случае уверенности в надёжности дебитора. И также банк не уведомляет о перекупке прав.

В этом случае банк может включить в договор следующие услуги:

1. Проверка репетиции компании покупателя.
2. Выплатить сумму до 90% суммы товара покупателю.
3. Управлять рисками, связанными с оплатой.
4. Провести консультацию клиента.
5. Провести учёт финансового положения.

Внутренний факторинг

Внутренним называют факторинг, договор которого заключён между стонами, находящимися в одной стране. То есть все три стороны должны проживать, например, в России.

Внешний

Внешний или международный факторинг заключается в случае, если кредитор и дебитор проживают в разных странах.

В этом случае банк, находящийся в стране продавца, выступает в роли финансового экспортёра, а банк страны покупателя берет на себя риски.

Закрытый

В случае закрытого факторинга покупатель не знает о сделке и производит выплату на счёт кредитора, который производит выплату банку.

На практике открытым факторингом выступает факторинг без регресса, а с регрессом может являться как открытым, так и закрытым.

Реверсивный или закупочный

Это факторинг, в котором покупатель подписывает договор. И он выступает у банка кредитором, оплачивая его услуги.

Это редкий вид услуги, который ориентирован на покупателя. Он не даёт возможность повышения закупок за счёт долга, что позволяет увеличить закупки и расширить ассортимент.

Электронный

То есть, весь документооборот происходит автоматически в электронном виде.

Разновидности факторинга

Существует несколько видов систематизации. Первый из них (по порядку взаимодействия сторон) включает две разновидности факторинговых услуг:

1. Открытый. Наиболее распространённый вариант, подразумевающий заключение договора между коммерческими структурами: и продавец, и покупатель, и финансовый агент — индивидуальные предприниматели или юридические лица, отвечающие за неисполнение обязанностей в рамках контракта и российского законодательства. Схема сотрудничества полностью соответствует приведённой выше: стороны заключают трёхсторонний договор, продавец поставляет товар или оказывает услугу, получая часть денег от покупателя и основную — от фактора, после чего потребитель в установленные сроки погашает задолженность перед финансовым агентом.
2. Закрытый. В этом случае продавец привлекает деньги «посредника» без ведома покупателя. Последний, не участвуя в подписании договора оказания факторинговых услуг, по факту получает небольшую отсрочку оплаты, а по её окончании возвращает средства в полном объёме кредитору, не взаимодействуя с агентом.

Второй вид (по распределению коммерческих и страховых рисков) также подразумевает два варианта:

1. Без регресса. Финансовый агент принимает на себя все риски и издержки, в том числе связанные с досудебным урегулированием споров с покупателем, подачей искового заявления в суд и дальнейшими разбирательствами.
2. С регрессом. Более выгоден для «посредника», поскольку, в соответствии с условиями договора, он получает право требовать погашения задолженности от продавца, если покупатель пренебрегает своими обязанностями или не может их исполнить по объективным причинам.

Третий вид — по времени начала действия договора факторинга:

1. Предварительный (консенсуальный). Покупатель принимает на себя долговые обязательства, а продавец уступает фактору право истребования задолженности ещё до того, как основной контракт (купли-продажи, оказания услуг и так далее) вступит в силу. Часто практикуется, однако связан с повышенными рисками для потребителя и, следовательно, «посредника»: первому в случае недобросовестности поставщика придётся доказывать свою правоту и выдвигать новые требования, а финансовому агенту — всё это время ждать погашения задолженности.
2. По факту. Договор оказания факторинговых услуг, в какой бы момент времени он ни был составлен, вступает в силу уже после исполнения продавцом обязательств в отношении покупателя, а иногда — и после внесения последним своей доли оплаты. Более безопасный для финансового агента вариант, поскольку на момент возникновения задолженности перед ним потребитель уже имеет возможность удостовериться в качестве товаров или услуг.

Четвёртый вид — по странам присутствия:

Внутренний. Все участники сделки — резиденты одной страны; соответственно, договорные отношения между сторонами развиваются в едином правовом поле (и необходимость корреляции отсутствует).

Внешний. Оказание факторинговых услуг производится на международном уровне

При этом неважно, находятся ли все участники договорных отношений или только один из них в разных юрисдикциях; имеет значение лишь соответствие условий сделки нормам международного и местного законодательства.

Пятый вид — по числу финансовых агентов:

1. Один фактор. Самый привычный вариант: и продавец, и покупатель заключают договор с одним и тем же «посредником» и исполняют перед ним обязательства в обмен на кратковременное предоставление заёмных средств.
2. Два фактора или больше. Сложная схема, в которой поставщик привлекает одного агента (или нескольких), а потребитель — другого. Чем больше сторон сделки, тем сложнее процедура составления договора оказания факторинговых услуг, поэтому прибегать к этому варианту имеет смысл, если один «посредник» не может предоставить нужную сумму или продавец и покупатель сильно не доверяют друг другу.

Существуют и другие способы классификации факторинга — например, по использованию электронных или бумажных документов или по специализации фирмы-посредника. Однако эти критерии — лишь частности, не влияющие на схему предоставления денежных средств под заключение сделки, а потому заниматься дальнейшими перечислениями не имеет смысла.

Как работает банковский факторинг

Схема факторингового финансирования работает на основании договора между продавцом и покупателем. Последний получает отсрочку платежа на срок до 180 или 240 суток. Период исчисляется с момента поставки. Продавцу банк выплачивает до 90% всей стоимости поставленной партии товаров, а покупатель затем перечисляет средства на банковский счет фактора.

Понятно, что банк получит свою комиссию, проценты за предоставление денег и проведение сделки. Как только покупатель перечислил деньги, основной долг перед банком погашается, а остаток суммы (10% за минусом процентов и комиссий) перечисляется продавцу. То есть всю сумму за товар сразу он все равно не получит, но большая часть будет перечислена именно банком.

Этапы финансирования банком сделки по факторингу:

1. Оценивается платежеспособность и продавца, и покупателя.
2. Подписывается договор факторинга. Нужны и дополнительные документы, например, поручительство и договор на открытие банковского счета.
3. Покупателя уведомляют, что деньги за товар он должен будет перечислить на специальный счет, который банк открывает на имя продавца.
4. Продавец предоставляет все документы на отгруженную и отправленную партию товара, которые вносятся в базу данных.
5. На счет продавца поступают деньги.
6. Если от покупателя не поступили средства в указанный срок, то банк может применить регресс. Правда, иногда клиенты подтверждают, что данная поставка была закрыта, чтобы регресс не применялся.
7. Принимаются деньги от покупателя. Высчитываются проценты, комиссия, остаток суммы перечисляется продавцу.

С целью получения факторинговых услуг можно обратиться не в банк, а в специальную факторинговую компанию. Особой разницы в схеме расчетов не будет! Главное отличие в стандартах работы. Банк параллельно занимается ведением счетов клиентов, проводит переводы денег. Факторинговая же компания дополнительно оказывает услуги по страхованию платежей, прослеживанию поставок, в том числе и за границей, сопровождает платежи.

Важно
Факторинговая компания параллельно с финансированием будет полностью сопровождать задолженность дебитора. Если возникнут спорные моменты с покупателем-должником, такая фирма примет в них участие.

Когда нужен факторинг

Итак, для чего нужен факторинг? Иногда предприятие испытывает дефицит оборотного капитала. Кассовые разрывы возникают по причине того, что многие крупные покупатели работают только с отсрочкой платежа. Почему так происходит?

Многие магазины в целях повышения объемов продаж используют различные скидки и акции, тем самым уменьшая торговую наценку. Таким образом, рассчитаться за товар становится возможным, когда он уже реализован. Кроме того, предоставление отсрочки сделает вашу компанию более привлекательной по сравнению с конкурентами.

Итак, резюмируем простыми словами: факторинг нужен в тех случаях, когда компании временно не хватает средств на текущие расходы, такие как:

• покупка товаров (сырья, материалов);
• арендные платежи;
• выплата заработной платы;
• налоги и др.

При этом нехватка средств обусловлена не финансовым состоянием предприятия, а условиями договоров с контрагентами, касающимися сроков расчетов.

Общее понятие о факторинге и договоре факторинга

Довольно часто в наше время случается так, что компании сталкиваются с задержкой платежей. Причем для того, чтобы процесс их деятельности функционировал в полном объеме качественно и непрерывно, в обороте постоянно должны находиться денежные средства.

В таком случае эффективным является факторинг, как финансовая услуга, которая позволяет компании получить способом выкупа у клиентов права взыскивать долг и оплатить клиентам требования к их должникам до того, как те внесут свои выплаты. Причем остальная часть долга выплачивается клиенту компаний только после того как должник оплатит всю сумму. Делается это с учетом вычета за предоставление такой услуги.

Такая услуга заключается через т. н. “договор факторинга” – договор, по которому какая-либо компания (фактор) возлагает на себя обязанности вернуть клиенту сумму, которую должен ему должник, причем клиент предоставляет право компании предъявлять денежные требования к должнику.

Таким образом, договор факторинга включает в себя взаимодействие трех сторон:

1. компании (фактора),
2. клиента
3. и должника.

Развитие факторинга и некоторые его преимущества

Именно развитие финансовой деятельности в 90-е годы XX века привело к созданию и активному внедрению в практику такого явления как факторинг. На данный момент предоставлением таких услуг пользуются многие клиенты, так как это довольно выгодные со всех сторон операции. Клиенты могут расширить базу своих услуг и не бояться исполнения своих обязательств недобросовестными контрагентами, а компании-факторы, в свою очередь, обеспечивают клиентам добросовестное выполнение обязательств должниками. За счет чего расширяют свои финансовые возможности и базу.

К тому же, воспользовавшись услугой факторинга, клиент использует финансы по своему усмотрению, т.к. финансовые показатели находятся в стабильности и зачастую отражаются в общем учете как поступившая выручка.

Виды факторинга

Существуют определенные отличия факторинга по видам:

• Международный или внутренний (в зависимости от того, внутри государства или между государствами заключен договор на оказание услуг).
• С правом регресса или без права регресса. Такой вид имеет различия по степени ответственности. В первом случае требования об уплате предъявляются за неисполнение должником обязательств по уже заключенным договорам. Во втором компания-фактор берет на себя ответственность за возможные риски по уплате.
• Открытый или скрытый. Данный вид различается по способу уведомления должнику о передачи прав на предъявление ему денежных притязаний со стороны компании-фактора. В первом случае должник открыто получает уведомление о составлении договора факторинга, во втором – финансы передаются бенефициару по факту составления договора факторинга.

Пакет документов, предъявляемый для заключения договора факторинга

Как правило, факторами во всех финансовых операциях являются банки, а клиентами – организации.

Итак, клиент (организация), решивший заключить договор факторинга, направляет компании-фактору следующий пакет документов:

• заявление на предмет заключения такого договора (иначе такой документ называется “ходатайство”);
• копия свидетельства на предмет государственной регистрации;
• копия устава;
• копии накладных, счетов-фактур, иных документов, отражающих действительность финансовых вопросов между клиентом и должником;
• копия документа, подтверждающего назначение на должность руководящего лица;
• иные документы, отражающие финансовые взаимодействия между клиентом и должником.

Далее компания-фактор анализирует предоставляемые клиентом документы и принимает решение о том, заключать такой договор или нет. Причем Договор может быть заключен как на основании уже созданной сделки между клиентом и должником, с учетом уже поступивших платежей, так и на основании еще не поступивших платежей. Во втором случае компания-фактор будет брать на себя обязательства по обеспечению будущего получения клиентом финансовых средств со стороны должника.

Помимо этого, договор факторинга предусматривает взимание компанией фактором денежного вознаграждения – дисконта, за предоставление данных услуг. Эта сумма рассчитывается от разницы тех финансовых потоков, которые будут производится по текущему договору факторинга.

Некоторые особенности договора факторинга

Как правило, включение в практику договора факторинга является актуальным для мелких и средних предприятий, которые сталкиваются в своей работе с определенными рисками.